Das magische Dreieck der Vermögensanlage
Beim Investieren gibt es drei konkurrierende Ziele, welche das sind, zeigt das magische Dreieck der Vermögensanlage.
Inhaltsverzeichnis
Das magische Dreieck der Geldanlage
Das Magische Dreieck der Geld – oder Vermögensanlage verfügt über drei Ecken, die für Sicherheit, Verfügbarkeit und Rendite bei einer Anlageform stehen.
Grundsätzlich sind alle drei Eigenschaften wünschenswert. Das Problem hierbei: Die drei Ecken des magischen Dreiecks stehen in Konkurrenz zueinander, das heißt, du kannst niemals alle Ecken des Dreiecks gleichzeitig erreichen.
Erste Ecke: Sicherheit
Für viele Anlegerinnen, die noch wenig Erfahrung mit Aktien haben, steht Sicherheit an erster Stelle. Die Angst, das gesparte Kapital zu verlieren, schreckt viele Frauen vor der ersten Investition ab. Das Problem ist jedoch, dass eine sichere Geldanlage niemals gleichzeitig rentabel und jederzeit verfügbar sein kann. Hier muss im Vorfeld überlegt werden, welche Abstriche man bereit ist zu machen. Das Risiko kann jedoch minimiert werden, indem das Renditeziel reduziert wird.
Zweite Ecke: Verfügbarkeit
Verfügbarkeit oder Liquidität bedeutet, dass du auch kurzfristig über dein Geld verfügen kannst. Eine Faustregel besagt, dass man zwei bis drei Netto-Monatsgehälter für unerwartete Ausgaben gespart haben sollte. Das heißt, bei einem Verdienst von 1.900 Euro netto, sollten zwischen 3.800 Euro und 5.700 Euro auf der hohen Kante liegen. Solltest du Eigentum in Form einer Immobilie besitzen, ist es ratsam, für jede Immobilie zusätzlich einen monatlichen Betrag zu sparen, um auftretende Kosten, wie zum Beispiel Instandsetzungsmaßnahmen, nicht von laufenden Einnahmen bezahlen zu müssen.
Dritte Ecke: Rendite
Ziel jeder Anlegerin sollte eine möglichst hohe Rendite bei ausgewogenem Risiko sein. Gewinne können zum Beispiel durch Dividenden- oder Zinszahlungen, Wertsteigerungen (also Kursveränderungen) oder sonstige Ausschüttungen erzielt werden.
Auf welche Ecke setzen?
Nachdem du alle drei Ecken des magischen Dreiecks der Vermögensanlage kennengelernt hast, stellst du dir nun sicherlich die Frage: Auf welche Ecke setzen und welche Kombination wählen?
Darauf gibt es leider keine zufriedenstellende und pauschale Antwort.
Auf welche Ecken und welche Kombination du beim Gestalten deines Portfolios setzt , hängt stark von deiner Anlagestrategie und deinem Ziel ab. Die Möglichkeit, alle drei Ecken des magischen Dreiecks gleichzeitig zu erreichen, ist inexistent. Im Idealfall ist dein Portfolio breit diversifiziert und besteht aus unterschiedlichen Vermögenswerten. Die prozentuale Aufteilung von ETFs, ETCs, Aktien, Bundesanleihen und eventuell sogar Kryptowährungen und Immobilien ist sehr individuell und richtet sich nach deiner persönlichen Risikobereitschaft. Die Basis eines Portfolios sollten allerdings stets risikoärmere Vermögenswerte wie beispielsweise Bundesanleihen oder festverzinsliche Wertpapiere sein.
Diversifikation und eine breit gestreute Vermögensanlage helfen, trotz der konkurrierenden Ziele des Magischen Dreiecks Gewinne zu erzielen.
Exkurs: Magisches Viereck
Für viele Anlegerinnen wird das Thema Nachhaltigkeit bei Investments immer wichtiger. Die gute Nachricht, das vierte und somit ergänzende Eck „Nachhaltigkeit“ steht zu keinem der drei magischen Ecken in Konkurrenz. Es gibt zahlreiche Möglichkeiten, den Aspekt Nachhaltigkeit bei Investments zu berücksichtigen.
Zum Beispiel wird immer häufiger die unternehmensspezifische ESG (Environment Social Governance) Leitlinie aufgeführt, welche einen Anhaltspunkt für die jeweilige Nachhaltigkeitsstrategie bietet. Umwelt- und Klimaschutz ist nur ein Aspekt der ESG-Leitlinie. Die Grundwerte werden zusätzlich um die Aspekte Menschenrechte, Arbeitsnormen und Korruptionsbekämpfung ergänzt.
